Ya sabes que jubilarse requiere ahorrar con constancia, pero aun así, errores pueden desviar incluso a los ahorradores más disciplinados en todo el mundo.
Esta guía señala los siete errores que con mayor frecuencia reducen los ahorros para la jubilación y te muestra cómo corregir el rumbo.
Error 1: Ahorrar muy poco y demasiado tarde
Las aportaciones constantes y de tamaño adecuado son la base para obtener ingresos confiables de por vida. No ahorrar lo suficiente implica un riesgo permanente de quedarse sin dinero durante una jubilación que podría durar tres décadas.
- Calcula tu objetivo real. Proyecta los gastos diarios, los gustos ocasionales, los impuestos y los costos de salud, y traduce esa suma en una necesidad de retiro anual.
- Automatiza las aportaciones. Las deducciones automáticas de nómina o las transferencias periódicas ayudan a mantener el ritmo, incluso cuando falta motivación.
- Incrementa cada año. Aumenta tus ahorros cada año al menos un punto porcentual de tus ingresos hasta alcanzar entre el 15 y 20 por ciento.
- Aprovecha el dinero gratis. Aporta lo suficiente para recibir el máximo de las aportaciones patronales o créditos de pensión requeridos en tu país, ya que ignorar estas contribuciones gratuitas ralentiza dramáticamente el crecimiento compuesto.
Error 2: Invertir de manera demasiado conservadora para crecer
La renuencia a asumir el riesgo adecuado erosiona los rendimientos a largo plazo. El capital que solo iguala a la inflación rara vez permite disfrutar de un estilo de vida cómodo.
Los portafolios equilibrados protegen el capital pero siguen buscando crecimiento, permitiéndote dormir tranquilo mientras tu dinero trabaja más duro.
Acciones clave
- Mantén una combinación diversificada que incluya acciones, bonos y efectivo, adaptada a tu edad, objetivos y tolerancia a la volatilidad.
- Rebalancea siguiendo un calendario, no como reacción a los titulares, manteniendo la proporción de crecimiento y defensa que se ajuste a tu horizonte de inversión.
- Resiste la tentación de abandonar las acciones durante retrocesos comunes; la historia demuestra que los mercados bursátiles generales se recuperan con el tiempo.
Error 3: Ignorar los impuestos y la secuencia de retiros
Los impuestos consumen silenciosamente los ingresos de jubilación cuando los retiros no siguen una estrategia. Una secuencia eficiente muchas veces prolonga la vida de la cartera por años.
Estructurar los retiros para minimizar impuestos ayuda a que cada dólar rinda más y reduce el estrés.
- Conozca las reglas de distribución mínima obligatoria (RMD). Los saldos de planes tradicionales IRA y de jubilación laboral exigen retiros obligatorios a partir de los 73 años (75 para nacidos en 1960 o después). Omitir la fecha límite genera sanciones.
- Retire de forma estratégica antes de las RMD. Sacar cantidades moderadas de cuentas diferidas de impuestos en los años de impuestos bajos entre la jubilación y la edad RMD puede reducir los retiros obligatorios futuros.
- Considere las conversiones a Roth. Trasladar fondos a una cuenta Roth durante años de menores ingresos fija la tasa de impuestos actual y elimina futuras RMD, aunque el monto transferido se grava ahora.
- Coordine sus cuentas. Retire primero de cuentas sujetas a impuestos para permitir que los activos con ventajas fiscales sigan creciendo, y ajuste la estrategia conforme cambien los tramos impositivos. Un asesor fiscal profesional puede modelar la secuencia óptima según su jurisdicción en cualquier parte del mundo.
Error 4: Reclamar la Pensión Pública Demasiado Pronto
Es tentador empezar a cobrar la pensión en cuanto uno cumple los requisitos, especialmente después de décadas de trabajo y aportes. Sin embargo, tomar esta decisión puede reducir tus ingresos de jubilación de forma permanente.
Los sistemas públicos de pensiones, como el Seguro Social en Estados Unidos o programas similares en otros países, están diseñados para premiar la paciencia. Reclamar antes de tiempo puede parecer una victoria a corto plazo, pero suele significar una pérdida a largo plazo.
Retrasar el cobro incluso unos pocos años suele aumentar los ingresos garantizados más que cualquier inversión de bajo riesgo.
- Solicitarla a los 62 años reduce la pensión mensual alrededor de un 30% comparado con la edad de jubilación completa.
- Esperar hasta los 70 incrementa los pagos aproximadamente un 76% en relación a solicitarlos a los 62, según las tablas del Seguro Social.
- Pagos más altos ajustados por inflación disminuyen la presión sobre tus inversiones, ayudando a preservar el capital durante periodos de volatilidad en los mercados.
Si tus finanzas lo permiten, cubre ese tiempo con ahorros o un trabajo a tiempo parcial mientras los beneficios crecen. Tu estado de salud, la longevidad familiar y la coordinación con la pensión de tu cónyuge son factores clave para decidir la fecha ideal, así que elabora un plan personalizado en vez de copiar lo que hacen tus conocidos.
Error 5: Vender activos de crecimiento durante caídas del mercado
Liquidar acciones inmediatamente después de fuertes caídas consolida las pérdidas que tu portafolio podría recuperar con el tiempo.
El riesgo de secuencia de retornos es más alto al inicio de la jubilación, por lo que gestionar el flujo de efectivo sin ventas forzadas es fundamental.
Un estudio del Centro Schwab que compara a dos jubilados hipotéticos ilustra el peligro:
- Inversor A: El mercado cayó un 15 por ciento en los años 1 y 2; el portafolio se agotó en el año 17.
- Inversor B: El mismo retorno promedio, pero la caída ocurrió en los años 9 y 10; el saldo seguía siendo superior a $100,000 después de 20 años.
Tácticas de protección
- Mantén entre uno y dos años de gastos esenciales en efectivo o bonos a corto plazo.
- Reduce los gastos discrecionales cuando el mercado caiga en vez de vender en los mínimos.
- Alinea la tasa de retiros con expectativas realistas; un pequeño ajuste al inicio puede significar un gran ahorro en el futuro.
Error 6: Pasar por alto los costos de atención médica y cuidado a largo plazo
Los gastos médicos aumentan más rápido que la inflación en todo el mundo. Ignorarlos expone los ahorros a una erosión imprevista.
Anticipar las necesidades de atención protege el estilo de vida y alivia la carga financiera de la familia.
- Haz un presupuesto realista. Fidelity estima que una pareja promedio que se jubila hoy gastará $315,000 (en dólares de hoy) en gastos médicos, sin contar el cuidado a largo plazo.
- Evalúa los seguros. Las pólizas de cuidado a largo plazo o los seguros de vida híbridos pueden ayudar a limitar los posibles gastos de tu bolsillo.
- Maximiza las cuentas de ahorro para la salud, si están disponibles. Las aportaciones reducen la base imponible, crecen libres de impuestos y permiten pagar gastos calificados sin impuestos.
- Revisa anualmente. Actualiza los supuestos de costos para primas, medicamentos y posible apoyo de cuidado, ya que la salud personal cambia con el tiempo.
Error 7: No Adaptar el Estilo de Vida al Nuevo Flujo de Efectivo
Uno de los escollos más sutiles (pero potencialmente peligrosos) en la jubilación es seguir viviendo como si aún se recibiera un salario de tiempo completo, cuando en realidad ya no es así.
Los hábitos de consumo adquiridos durante los años de máximo ingreso pueden ser difíciles de cambiar, y si no se hace un ajuste, pueden erosionar el fondo de ahorros silenciosamente y más rápido de lo esperado.
La jubilación no siempre supone un cambio financiero abrupto, pero sí implica un giro fundamental: los ingresos suelen ser más predecibles y fragmentados, en lugar de fluidos y en crecimiento constante.
En vez de depender de aumentos salariales o bonificaciones, se cuenta con fuentes fijas como pensiones, seguridad social o ahorros, lo que exige un manejo más consciente de cómo entra y sale el dinero. Así puedes lograr ese equilibrio, paso a paso:
- Haz un inventario de gastos fijos y variables. Incluye viajes, pasatiempos y donaciones, ya que estos conceptos pueden incrementar los gastos rápidamente si no se controlan.
- Identifica todas las fuentes de ingreso. Suma pensiones, retiros programados, anualidades, rentas y trabajos a medio tiempo a nivel global para ver cómo se complementan a lo largo del año.
- Establece una tasa de retiro sostenible. Muchos asesores sugieren el 3–4% del valor inicial de la cartera, ajustado por inflación, aunque las circunstancias personales pueden justificar más o menos.
- Incorpora flexibilidad al plan. Comprométete a reducir los gastos discrecionales en épocas de mercado bajista en lugar de asumir un nivel de gasto constante.
- Revisa trimestralmente. Pequeñas correcciones evitan cambios drásticos de emergencia más adelante.
Conclusión
Las personas ahorradoras e inteligentes se concentran en las variables que pueden controlar: el monto de las aportaciones, la asignación de activos, la gestión fiscal, el momento de aprovechar los beneficios, la preparación ante caídas del mercado, la planificación de la salud y el control disciplinado de los gastos.
Ocuparse sistemáticamente de estas siete áreas te prepara para una jubilación cómoda y lista para cualquier parte del mundo, sin sorpresas innecesarias.
